Что такое ПАММ-счета и можно ли на них заработать

Есть много инструментов инвестирования, один из них — ПАММ-счета. Отзывы о них неоднозначны: кто-то говорит, что они сливают капитал, а кто-то говорит о возможной прибыли. Давайте разберемся, что такое эти ПАММ-счета, как они работают и стоит ли вкладывать в них деньги.

Автор: Дарья Сопина
ФОНД БРИДЖ
ФЕВРАЛЬ 2021

Что такое ПАММ-счета и как они работают

Это один из инструментов инвестирования на FOREX, или на валютном рынке, где торгуют долларами, рублями, евро и другой валютой. Впервые он появился в США и в Европе в 2006–2007 годах.

По сути ПАММ-счета — одна из форм доверительного управления капиталом. Вы «отдаете» деньги трейдеру и ничего не делаете, а он зарабатывает вам деньги и берет процент от чистой прибыли. Вы получаете доход, но делитесь им с трейдером.

Схема инвестиций в ПАММ-счета выглядит так:
  • выбираете трейдера, оцениваете его стратегию торговли и подключаетесь к ПАММ-счету;
  • кладете деньги на свой счет, привязанный к счету трейдера: столько, сколько захотите;
  • трейдер торгует на своем счете, а робот автоматически дублирует их на вашем счете.

Сделки дублируются в процентном соотношении. Если на счету трейдера 1 000 $ и он покупает валюту на 250 $, это составляет 25% от его капитала. И если на вашем счету 800 $, робот совершит сделку тоже на 25% от капитала — на 200 $. Таким образом дублируется все, что происходит на счете трейдера.



Соответственно, чем больше растет прибыль трейдера, тем больше зарабатывают инвесторы

Сам трейдер фактически не имеет доступа к вашим деньгам и не может вывести их, потому что они находятся на отдельном счете. И он заинтересован в том, чтобы капитал рос, потому что:
  • торгует на свои деньги и в случае неудачи теряет их, соответственно, сам несет убытки;
  • получает дополнительную прибыль в виде процентов, только если сделки успешные и капитал растет.

При этом трейдер не ограничен в своих действиях и может торговать так, как угодно, в том числе очень агрессивно.
ПАММ-счета популярны у брокеров. Но не у всех — у крупных инвестиционных компаний и компаний, созданных банками, их нет. Зато ПАММ-счета популярны у брокеров с сомнительной репутацией.



Какие виды ПАММ-счетов бывают

Все ПАММ-счета можно разделить на группы по:

Способу торговли. Он может быть ручным, автоматическим и комбинированным:
  • ручной — когда трейдер делает все сам: оценивает ситуацию, открывает и закрывает сделки, постоянно «держит руку на пульсе»;
  • автоматический — когда трейдер использует роботов, которые фактически делают все за него по заданным алгоритмам;
  • комбинированный — когда трейдер использует роботов, но лично контролирует ситуацию и при необходимости вмешивается в ситуацию.

Стратегии управления. Она может быть консервативной и агрессивной:
  • консервативная — более надежная, потому что трейдер не рискует лишний раз деньгами и тщательно оценивает ситуацию перед тем, как совершить сделку;
  • агрессивная — более рискованная, потому что в этом случае трейдер быстро принимает решения и чаще использует краткосрочные сделки.

При этом консервативная стратегия управления обычно приносит меньшую прибыль. На агрессивной стратегии можно заработать больше, но риск потерять капитал выше.




Такой результат в виде прибыли более, чем в 220% за три года, можно получить при агрессивной стратегии

Плюсы и риски инвестиций в ПАММ-счета

Самый большой плюс — то, что вам не придется торговать самим. Это удобно, если не хотите разбираться в тонкостях валютного рынка и уделять этому минимум 2–3 часа в день. Вы просто выбираете грамотного трейдера и подключаетесь к его счету, а он делает все за вас. И если сделать правильный выбор, ваш капитал может вырасти на 50–60% за год.
А еще плюс в том, что вы можете следить за сделками трейдера в режиме реального времени. И при необходимости регулировать ситуацию — например, вывести часть денег со счета, если увидите агрессивную торговлю и захотите гарантированно сохранить средства.

Самый большой минус — отсутствие гарантий. По сути вам никто ничего не должен: трейдер не несет ответственности перед инвесторами по закону. И нельзя узнать наперед, что будет. Трейдер может сделать ошибку и потерять весь свой капитал. А так как сделки автоматически дублируются на вашем счете, вы тоже потеряете все деньги. Хотя этот риск можно снизить, если грамотно выбирать трейдера.



На что обращать внимание при выборе ПАММ-счета

  • История ПАММ-счетов у трейдера. Если до этого он управлял несколькими счетами и в конце концов слил деньги, скорее всего, так произойдет и сейчас. Если предыдущие ПАММ-счета выходили в плюс, это хороший знак.
  • Срок работы счета. Лучше, если он будет работать уже несколько лет — так вы оцените все показатели в динамике и сможете понять, были ли сильные колебания капитала, когда счет просаживался и почему это происходило.
  • Стратегия торговли. При агрессивной стратегии риск потерять капитал выше, поэтому лучше выбирать консервативную. А если хочется вложить средства в ПАММ-счет с агрессивной стратегий, диверсифицируйте риски: выберите сразу несколько счетов. И лучше, чтобы агрессивными были 5–10% из них.
  • Тип торговли. Лучше выбирать ручную или смешанную, потому что роботы чаще всего используются именно на автоматической стратегии.
  • Кредитное плечо. Это так называемые заемные средства, которые трейдер берет у посредника — брокера. И чем больше кредитное плечо, тем выше риск потери капитала.
  • Нагрузка депозита. Так называют число одновременно открытых сделок. Чем их больше, тем хуже, потому что внимание трейдера рассеивается, и он может не заметить чего-то важного.
  • Соблюдение декларации. Это — правила, установленные самим трейдером. И если он их соблюдает, все хорошо. Если нет, лучше выбрать другой ПАММ-счет.

Идеальный ПАММ-счет — это счет у опытного трейдера, который открыт уже пару лет. С консервативной ручной торговлей и низким кредитным плечом, небольшой нагрузкой и соблюдением декларации.


Обычно в описании ПАММ-счета есть все эти показатели

Выводы: стоит ли инвестировать в ПАММ-счета

С одной стороны у вас нет никаких гарантий. С другой стороны трейдеру выгодно торговать в плюс, потому что так он сам заработает больше и не потеряет свои средства.

Решать вам. Только если вы решите инвестировать в ПАММ-счета, лучше снизить риски распределением капитала на несколько инструментов. Вложите часть денег в акции, часть — еще в какие-то инструменты со стабильным доходом, и оставшееся — в ПАММ-счета. Так у вас получится сбалансированный портфель, и в случае неудачи с одним инструментом прибыль от других поможет не потерять в цене портфеля.

Сбалансировать портфель можно разными инструментами. Например, инвестициями в займы под залог. Наш фонд «Бридж Кредит» занимается этим: мы ищем подходящие сделки и предлагаем их инвесторам, сами оформляем документы. Вы просто даете деньги в долг под проценты, а если их не возвращают — мы помогаем продать предмет залога. Доходность по займам под залог — до 22%: если хотите вложить средства с минимальным риском, обращайтесь к нам.
СОЦ СЕТИ
Подпишитесь на рассылку
© 2018 ООО Фонд Бридж
ИНН: 7806567101
Made on
Tilda